КУДА ВЛОЖИТЬ 300 ТЫСЯЧ РУБЛЕЙ, ЧТОБЫ НЕ БЫЛО МУЧИТЕЛЬНО БОЛЬНО?

Как известно, первый миллион долларов – самый тяжелый. И дело тут вовсе не в опыте или, к примеру, в связях, которыми вы обрастаете, зарабатывая этот самый миллион – все намного проще: деньги делают деньги, и чем больше ваш стартовый капитал – тем больше вы сможете заработать. Но что делать, если пока что ваш капитал довольно ограничен – скажем, тысяч 300 рублей? Для ответа на этот вопрос, вам прежде всего необходимо определиться с целью: вы хотите в первую очередь сохранить свои средства или же приумножить?

Если ваша цель – сохранить свои средства, то ваш главный критерий при выборе того или иного способа инвестирования средств – это минимальные риски. Соответственно, хранение средств на банковском депозите в пределах гарантированной государством суммы (1,4 млн рублей), покупка казначейский облигаций США (де факто считаются безрисковым активом) или же, к примеру, инвестиции в структурные продукты с защитой капитала – это оптимальные варианты. Да, доходность в подобных сценариях будет низкой (а реальная доходность с учетом инфляции может даже оказаться отрицательной), однако у вас практически отсутствуют какие-либо риски. С одной стороны, конечно же, хочется доходность повыше, и перспектива отрицательной реальной доходности может несколько отпугивать, однако, нужно понимать, что за все в этой жизни нужно платить – в том числе и за сохранность своих средств. Хорошей иллюстрацией этого принципа является пример отдельных выпусков государственных облигаций некоторых европейских стран, которые со времен кризиса 2008-2009 гг. периодически демонстрируют отрицательную доходность – и все равно находится большое количество инвесторов, готовых инвестировать в них. Инвесторы стоят перед выбором: либо инвестировать в надежные бумаги (и потерять на этом несколько процентов, но быть уверенным, что их инвестиции не пропадут), либо инвестировать в бумаги с положительной доходностью, но брать на себя риски дефолта эмитента. Резюмируя вышеизложенное, если для вас главное сохранить свои средства, то забудьте про доходность и смотрите исключительно на риски – в противном случае, ваша жадность может выйти вам боком.

Если же вы хотите превратить свои скромные сбережения в значительный капитал, то у вас есть ровно пути: либо вы берете на себя повышенные риски (и, как следствие, получаете повышенную доходность), либо вы берете на себя низкие риски, но в течение длительного периода времени.

Первый подход заключается в том, что вы инвестируете в рискованные активы, которые взамен сулят вам высокую доходность – я рекомендую инвестиции в активы фондового рынка. С одной стороны, это возможность получения экстраординарных доходов – и мало какая альтернатива сможет вам предложить сопоставимый возврат на инвестиции. С другой стороны, в отличие от рынка FOREX, например, фондовые рынки весьма строго регулируются – и, при условии, что вы выберете надежного и добросовестного брокера, вы будете в значительной степени защищены от рисков контрагента. Тем не менее, важно понимать, что в отличие от банковского депозита, здесь вам никто не даст никаких гарантий – в случае ошибок при инвестировании вы можете лишиться заметной части своих средств. Таким образом, я рекомендую данный подход только при соблюдении хотя бы одного из следующих правил: либо вы активно управляете своими инвестициями с целью минимизации убытков, либо вы должны быть готовы к определенным убыткам – это ни в коем случае не значит, что вы их обязательно понесете, но беря на себя такие риски вы должны быть к этому готовы – иными словами, я бы не относила последние деньги на биржу.

Второй подход базируется на факте, упомянутом в начале статьи: деньги делают деньги. Это, на самом деле, довольно удивительный факт – все его вроде как понимают, но при этом большинство не осознает ту степень, с которой «старые» деньги помогают делать «новые». Для демонстрации данного эффекта давайте рассмотрим такой пример: вы кладете 300 000 руб. на банковский депозит с капитализацией процентов на 10 лет под 10% годовых. Как вы думаете, какую сумму вы получите, когда подойдет к концу срок депозита? Большинство умножит 10 лет на 10%, получит 100% и сделает вывод, что их первоначальная инвестиция удвоится за этот срок – и большинство, как уже было сказано выше, до конца не осознает, как именно работает капитализация средств. Ваши риски остаются неизменными на протяжении всего срока депозита, однако сумма, на которую вы получаете проценты, каждый год меняется – к ней прибавляются полученные вами проценты. Таким образом, вы начинаете получать проценты на проценты (…на проценты на проценты…), и при условии длительного срока инвестирования, эффект получается весьма заметный: через 10 лет ваши 300 000 руб. превратятся в 812 112 руб. – и с каждым годом данный эффект будет все сильнее. Так, к примеру, за 30 лет ваш первоначальный депозит превратится в почти в 6 млн руб. – против всего 1,2 млн руб. без капитализации процентов.

Соответственно, если ваша цель – это прежде всего сохранить те немногие средства, которые у вас есть – выбирайте низкорискованные опции вроде банковского депозита с гарантией государства. Если же, напротив, ваша цель приумножить капитал, то у вас есть выбор между быстрым и рискованным способом (торговля на бирже) и медленным и надежным (долгосрочный банковский депозит с ежегодной капитализацией процентов). В моих глазах, самостоятельная торговля на бирже выглядит наиболее привлекательной опцией с точки зрения соотношения риск-доходность, но, повторюсь, только для тех инвесторов, кто готов в случае чего мириться со значительными убытками – это тот риск, к которому вы всегда должны быть готовы на фондовом рынке. При этом, я не имею  в виду, что все там теряют деньги и вы 100% не избежите этой участи (это совершенно не так) – я всего лишь говорю о том, что данный риск существует и он ненулевой в отличие от прочих альтернатив. Тем не менее, есть и хорошая новость — по своей природе фондовый рынок устроен так, что на нем практически невозможно потерять все деньги: даже в самом негативном сценарии, когда вы вложились в акции обанкротившейся компании, которые теперь невозможно продать на бирже, вы все равно, скорее всего, вернете некоторую часть своих инвестиций после того, как компания расчитается со всеми своими кредиторами. При этом хочу отметить, что банкротство торгуемой на бирже компании — это все же исключительное событие, вероятность которого крайне мала. Скорее всего, худший сценарий, с которым может столкнуться среднестатистический инвестор — это падение котировок процентов на 30-50. При этом никто не мешает вам продолжать держать свои инвестиции дальше — с учетом цикличности мировой экономики и ее общего роста, у вас есть все шансы отыграть данный убыток в течение пары-тройки лет.

Отправить ответ

Оставьте первый комментарий!

avatar
wpDiscuz